Các công cụ tiền điện tử như Bitcoin được coi là tài sản giảm phát. Là một nhà đầu tư, bạn có thể dựa vào chúng để phòng ngừa trước thị trường tài chính lạm phát.
Tỷ lệ lạm phát ở Hoa Kỳ và nhiều nơi khác trên thế giới tiếp tục tăng do ảnh hưởng của đại dịch COVID-19, sự nóng lên toàn cầu, Chiến tranh ở Ukraine và các yếu tố khác. Đến tháng 1 năm 2022, tỷ lệ lạm phát ở Mỹ ở mức 7,5%, một bước nhảy vọt nhanh chóng so với tháng 12 năm 2021 khi nó đã ở mức 5,9%.
Cổ phiếu và tiền fiat (như đô la Mỹ và tất cả các loại tiền tệ quốc gia) bị ảnh hưởng nhiều bởi lạm phát, mất giá vì ngày càng có nhiều người cố gắng bán cổ phiếu của mình để kiếm sống trong bối cảnh chi phí sinh hoạt ngày càng tăng.
Là một nhà đầu tư, sự tự tin của bạn có thể đi xuống, đặc biệt nếu tiền của bạn bị ràng buộc với các cổ phiếu tăng trưởng.
Tài chính phi tập trung (DeFi) cải thiện niềm tin của nhà đầu tư như thế nào trong thời kỳ lạm phát
Trước khi tìm hiểu xem tài sản và công cụ DeFi có lợi cho bạn như thế nào trong thời kỳ lạm phát, trước tiên, bạn cần hiểu lạm phát là gì.
Lạm phát là tốc độ tăng giá của hàng hóa và dịch vụ. Nó thường được đo bằng tỷ lệ phần trăm tăng hàng năm. Ví dụ, nếu lạm phát đang ở mức hai phần trăm, thì một hàng hóa có giá một trăm đô la vào năm ngoái sẽ có giá một trăm hai đô la trong năm nay.
Lạm phát xảy ra khi có quá nhiều tiền theo đuổi quá ít hàng hóa và dịch vụ. Điều này gây áp lực tăng giá. Khi điều này xảy ra, giá trị của mỗi đô la bạn có sẽ giảm xuống.
Vì vậy, điều này có liên quan gì đến tài chính phi tập trung?
Tài sản DeFi được xây dựng trên blockchain, một mạng phi tập trung. Điều này có nghĩa là không có cơ quan trung ương nào kiểm soát các tài sản này. Thay vào đó, chúng được kiểm soát bởi mã chạy trên blockchain.
Nói tóm lại, DeFi đề cập đến sự thay đổi từ các hệ thống tài chính truyền thống (TradFi) được kiểm soát tập trung sang tài chính ngang hàng được kích hoạt bởi các công nghệ phi tập trung được xây dựng trên blockchain Ethereum.
Điều này rất quan trọng vì nó có nghĩa là tài sản DeFi không phải chịu rủi ro như tài sản truyền thống. Ví dụ: nếu có một quốc gia có lạm phát cao, giá trị đồng tiền của quốc gia đó sẽ đi xuống. Tuy nhiên, vì tài sản DeFi không phải chịu rủi ro này nên giá trị của chúng vẫn ổn định.
Điều này làm cho tài sản DeFi trở thành một khoản đầu tư hấp dẫn hơn trong thời kỳ lạm phát cao. Với các tài sản truyền thống, bạn sẽ cần phải lo lắng về giá trị khoản đầu tư của mình sẽ đi xuống. Nhưng với tài sản DeFi, bạn có thể tự tin rằng khoản đầu tư của mình sẽ giữ nguyên giá trị.
Phòng ngừa rủi ro chống lại lạm phát
Các công cụ tiền điện tử như Bitcoin được coi là tài sản giảm phát. Là một nhà đầu tư, bạn có thể dựa vào chúng để phòng ngừa trước thị trường tài chính lạm phát.
Trái ngược với các hệ thống tài chính truyền thống, các công cụ DeFi khó bị thao túng thông qua việc in ấn quá nhiều hoặc biến động lãi suất.
Ví dụ: nguồn cung bitcoin trong tất cả các nền tảng đầu tư và giao dịch tiền điện tử sẽ không bao giờ vượt qua số lượng cố định được đặt ở mức 21 triệu. Nguồn cung hữu hạn, có hạn này giúp tiền điện tử và các tài sản DeFi khác chống lại lạm phát.
Cách tiền điện tử phòng hộ chống lại lạm phát
Hầu hết các nhà đầu tư mua tiền điện tử vì chúng là những công cụ đầu tư đầy hứa hẹn có thể giúp các nhà đầu tư phòng ngừa rủi ro và là lựa chọn thay thế tốt cho tiền tệ fiat, cổ phiếu, cổ phiếu và các tài sản đầu tư TradFi khác. Tiền điện tử đa dạng hóa danh mục đầu tư của bạn.
Một số nhà đầu tư tổ chức và cá nhân gần đây đã chuyển sang các công cụ DeFi như tiền gửi có cấu trúc, nhóm thanh khoản và các tài sản tiền điện tử khác để bảo vệ các khoản đầu tư của họ chống lại lạm phát ngày càng tăng. Những tài sản này đóng vai trò như một tấm đệm cho việc tăng giá sản phẩm và giảm giá trị của tiền tệ fiat.
Các nhà phân tích của DeFi và các chuyên gia kinh tế khác cũng chia sẻ tâm lý rằng đầu tư vào các loại tiền tệ thay thế và phổ biến như bitcoin có thể là câu trả lời cho hầu hết cuộc khủng hoảng lạm phát hiện tại của Hoa Kỳ gần đây đã đạt mức cao nhất trong 36 năm.
Các quốc gia khác như Thổ Nhĩ Kỳ cũng đang được khuyên nên áp dụng tài sản kỹ thuật số để bù đắp cho sự suy yếu của đồng Lira (TRY), đồng tiền quốc gia của họ.
Quan trọng nhất, bạn nên hiểu cách tiền điện tử và tài sản DeFi sẽ giúp bạn tránh bị lỗ đầu tư trong thời kỳ lạm phát.
Tại sao tiền điện tử lại miễn nhiễm với lạm phát
Khi tìm kiếm một giải pháp thay thế cho nền kinh tế tập trung hoặc do ngân hàng quản lý truyền thống, tiền điện tử nên là khoản đầu tư ưu tiên hàng đầu của bạn.
Các yếu tố sau đây thúc đẩy khả năng miễn dịch của tài sản kỹ thuật số chống lại lạm phát.
Nguồn cung cấp hữu hạn
Lý do chính khiến trái phiếu phi tập trung, tiền gửi có cấu trúc và tài sản kỹ thuật số của bạn chịu được áp lực lạm phát là nguồn cung hữu hạn của chúng. Số lượng tài sản đang lưu hành không bao giờ được nhiều hơn sản lượng ban đầu vì chúng bị giới hạn ở một số lượng token cố định.
Đồng tiền cũ không thể bị loại bỏ khỏi lưu thông trong khi cũng không thể giới thiệu những đồng tiền mới. Số dư này giữ cho các tài sản phi tập trung được kiểm soát, tăng khả năng chống lạm phát của chúng.
So sánh, cung tiền và tài sản tài chính truyền thống có thể tăng hoặc giảm tùy thuộc vào mức chi tiêu hoặc sức mua tiền tệ. Các chính phủ có thể hạ hoặc tăng tiền trong lưu thông, tăng hoặc giảm lãi suất, hoặc kìm hãm tiền để ngăn chặn lưu thông. Điều này làm giảm khả năng chi tiêu của mọi người, dẫn đến lạm phát.
Phân quyền
Tiền tệ Fiat được quản lý tập trung bởi các ngân hàng trung ương, chẳng hạn như Cục Dự trữ Liên bang đối với đô la Mỹ, Ngân hàng Trung ương Châu Âu đối với đồng euro hoặc Ngân hàng Nhân dân Trung Quốc đối với đồng nhân dân tệ của Trung Quốc (đồng nhân dân tệ).
Các ngân hàng trung ương – hợp tác chặt chẽ với chính phủ – quyết định cung cấp bao nhiêu tiền và khi nào nên giữ lại để tránh tỷ lệ lạm phát cao hoặc đáp ứng các mục tiêu kinh tế và tiền tệ nhất định.
Ví dụ, trái phiếu truyền thống cung cấp chứng khoán nợ trong đó nhà đầu tư cho một tổ chức (thường là chính phủ) vay tiền trong một khoảng thời gian xác định. Lãi suất của họ là cố định, có nghĩa là người đi vay trả lại khoản vay ban đầu cộng với lãi suất theo tỷ lệ xác định trước.
Vấn đề với trái phiếu truyền thống là chúng không còn là khoản đầu tư an toàn nữa. Tỷ lệ lạm phát đang có xu hướng gia tăng trong những năm gần đây và dự kiến sẽ tiếp tục tăng trong những năm tới.
Ngược lại, tiền điện tử hoạt động trong một hệ thống phi tập trung. Điều này có nghĩa là bạn có thể giao dịch, giao dịch và xử lý tài sản của mình một cách minh bạch mà không cần cơ quan trung ương giám sát các hoạt động của bạn trên nền tảng DeFi. Bạn có thể theo dõi lợi suất tài sản của mình trong thời gian thực.
Việc phân cấp tiền điện tử và tài sản kỹ thuật số đã mang lại nhiều lợi ích cho người dùng và nhà đầu tư. Một lợi ích chính là nó giúp tránh các điểm kiểm soát và rủi ro tập trung. Ví dụ: nếu chính phủ quyết định cấm giao dịch tiền điện tử, các nhà đầu tư vẫn có thể giao dịch tài sản kỹ thuật số ngang hàng trên một sàn giao dịch phi tập trung.
Một lợi ích khác của phân quyền là nó làm tăng tính minh bạch và tính bất biến – hai đặc điểm chính của công nghệ blockchain. Bằng cách sử dụng các hợp đồng thông minh, nền tảng DeFi có thể tự động hóa các giao dịch và thực thi các điều khoản của thỏa thuận. Điều này loại bỏ sự cần thiết phải có một cơ quan tập trung để dàn xếp các giao dịch thường có thể chậm và tốn kém.
Trái phiếu phi tập trung là một trong những đổi mới lớn trong DeFi. Chúng cho phép gây quỹ và giao dịch trực tiếp trên blockchain. Cách tiếp cận này kết hợp tính bảo mật cao với tính minh bạch tuyệt đối và không có trung gian. Bạn có thể sử dụng trái phiếu phi tập trung để bảo vệ chống lại lạm phát.
Một ví dụ tuyệt vời về giải pháp trái phiếu phi tập trung là Debond, cung cấp cho người dùng một nền tảng để mua trái phiếu phi tập trung một cách minh bạch và có tài sản ổn định trong tài khoản của họ, cho phép các nhà đầu tư cá nhân phòng ngừa trước lạm phát gia tăng trong TradFi.
Một lợi thế lớn của Debonds là chúng là tài sản linh hoạt: bạn có thể đầu tư vào chúng và đợi đến ngày đáo hạn để kiếm lãi cho khoản đầu tư của mình – hoặc bán chúng trước với giá thị trường (hy vọng có lãi). Các khoản Nợ chính, lãi suất cố định có khoản thanh toán lãi suất được đảm bảo – điều mà DeFi chưa có ở bất kỳ nơi nào khác.
Tầm quan trọng của DeFi trong thời kỳ lạm phát
Khi lạm phát xảy ra, hầu hết các nhà đầu tư muốn hiểu cách DeFi có thể giúp bảo vệ nó và biết cách nó giúp họ bảo vệ và phát triển khoản đầu tư của mình.
Câu trả lời – DeFi cung cấp một cách phi tập trung để lưu trữ, giao dịch và vay tài sản.
Tài sản phi tập trung cung cấp một giải pháp thay thế cho các khoản đầu tư truyền thống, vốn thường dễ bị lạm phát hơn. Chúng được thiết kế để giảm phát, nghĩa là nguồn cung của chúng bị hạn chế và không thể tăng tùy tiện. Điều này làm cho chúng trở thành một lựa chọn hấp dẫn hơn nhiều cho các nhà đầu tư muốn bảo vệ tài sản của họ khỏi lạm phát.
Khi lạm phát xảy ra và giá trị của các tài sản truyền thống như cổ phiếu và trái phiếu giảm, giá trị của các tài sản phi tập trung như token tiền điện tử có xu hướng tăng lên. Điều này là do DeFi cung cấp một cách để các nhà đầu tư phòng ngừa lạm phát bằng cách khóa vốn của họ theo cách phi tập trung.
Ví dụ: khi lạm phát chạm đến và giá trị của cổ phiếu và trái phiếu giảm, các nhà đầu tư có thể bán tài sản truyền thống của họ để lấy token tiền điện tử. Sau đó, họ có thể sử dụng các token tiền điện tử này để giao dịch trên các sàn giao dịch phi tập trung hoặc vay chống lại chúng trên các nền tảng cho vay phi tập trung.
Ngoài ra, các tài sản phi tập trung thường mang lại mức độ minh bạch cao hơn so với các khoản đầu tư truyền thống. Điều này có nghĩa là các nhà đầu tư có thể tự tin hơn rằng tiền của họ đang được sử dụng theo cách mà họ dự định sử dụng.
Tiếp cận tín dụng hợp túi tiền
Nhận một khoản vay hoặc các phương thức hỗ trợ tài chính khác có thể dẫn đến các khoản lãi lớn trong thời gian lạm phát. Các chính sách tài khóa của chính phủ cũng có thể ngăn cản các nhóm người vay và nhà đầu tư cụ thể tham gia hoặc đầu tư.
Ví dụ, trong cuộc Khủng hoảng Tài chính Châu Á năm 1997, chính phủ Indonesia đã đóng băng tất cả các khoản vay ngân hàng. Đây là một nỗ lực nhằm ngăn chặn những người đi vay chạy trốn nợ và khiến những người cho vay gặp khó khăn.
Ngược lại, tài sản phi tập trung không phải chịu những rủi ro này. Chúng không nằm dưới sự kiểm soát của bất kỳ cơ quan trung ương nào, có nghĩa là chúng không thể bị đóng băng hoặc mang đi một cách tùy tiện. Điều này làm cho chúng trở thành một lựa chọn hấp dẫn hơn cho các nhà đầu tư muốn bảo vệ tài sản của họ trong thời kỳ lạm phát.
Tài sản phi tập trung cũng có tiềm năng cung cấp hàng rào chống lại lạm phát. Điều này là do nguồn cung của chúng thường bị hạn chế, có nghĩa là giá trị của chúng có thể tăng lên khi nhu cầu đối với chúng tăng lên.
Giờ đây, các giải pháp như Debonds cung cấp một giải pháp thay thế ổn định. Các công cụ DeFi và tiền điện tử đã cho vay và đi vay phi tập trung với các hợp đồng thông minh và tài sản thế chấp – đảm bảo lợi tức và khoản thanh toán gốc được an toàn.
